獅潭鄉地名之由來，有一個頗富傳奇色彩的故事：在今本鄉永興村和百壽村交界處（即現在台三線一一三公里一九六０公尺）路旁，橫亙一條山稜，遠遠望去，很像一頭獅子俯臥於地，而獅頭恰好伸入其旁之潭中飲水，因此當地居民稱那座潭為「獅潭」。據說以往每逢元宵節前後，附近的人可以聽到潭邊傳出熱鬧喧天的鑼鼓聲。